2023年10月16日-19日，2023北京國(guó)際風(fēng)能大會(huì)暨展覽會(huì)（CWP2023）在北京如約召開。作為全球風(fēng)電行業(yè)年度最大的盛會(huì)之一，這場(chǎng)由百余名演講嘉賓和數(shù)千名國(guó)內(nèi)外參會(huì)代表共同參與的風(fēng)能盛會(huì)，再次登陸北京，聚焦中國(guó)能源革命的未來(lái)。

本屆大會(huì)以“構(gòu)筑全球穩(wěn)定供應(yīng)鏈 共建能源轉(zhuǎn)型新未來(lái)”為主題，將歷時(shí)四天，包括開幕式、主旨發(fā)言、高峰對(duì)話、創(chuàng)新劇場(chǎng)以及關(guān)于“全球風(fēng)電產(chǎn)業(yè)布局及供應(yīng)鏈安全”“雙碳時(shí)代下的風(fēng)電技術(shù)發(fā)展前景”“國(guó)際風(fēng)電市場(chǎng)發(fā)展動(dòng)態(tài)及投資機(jī)會(huì)”“風(fēng)電機(jī)組可靠性論壇”等不同主題的21個(gè)分論壇。能見App全程直播本次大會(huì)。

在17日上午召開的國(guó)際風(fēng)電市場(chǎng)發(fā)展動(dòng)態(tài)及投資機(jī)會(huì)主題論壇上，浙江運(yùn)達(dá)風(fēng)電股份有限公司國(guó)際事業(yè)部投融資負(fù)責(zé)人胡菁發(fā)表了題為《國(guó)際風(fēng)電市場(chǎng)展望及投資分析》的主旨演講。

以下為發(fā)言全文：

我叫胡菁，來(lái)自浙江運(yùn)達(dá)風(fēng)電股份有限公司國(guó)際部，今天非常榮幸參與我們這個(gè)論壇，也代表浙江運(yùn)達(dá)來(lái)向大家做一個(gè)我們?cè)诮鼉赡觊_展國(guó)際業(yè)務(wù)當(dāng)中獲得的經(jīng)驗(yàn)的風(fēng)險(xiǎn)。運(yùn)達(dá)的國(guó)際業(yè)務(wù)相對(duì)起步也是比較晚的，今天在座的各位也都是業(yè)界的前輩和同仁，所以其實(shí)我們也是抱著學(xué)習(xí)和取經(jīng)的態(tài)度來(lái)的，首先表示榮幸在這里分享我們獲得的經(jīng)驗(yàn)。

剛才行業(yè)的老大哥金風(fēng)已經(jīng)分享了非常多干貨的內(nèi)容，留給我可發(fā)揮的空間不多了，我就從其他的角度，從區(qū)域的角度來(lái)向大家分享一下我們對(duì)國(guó)際風(fēng)電市場(chǎng)的動(dòng)態(tài)、投資機(jī)會(huì)的看法。

首先還是耽誤大家?guī)追昼姷臅r(shí)間，做一個(gè)運(yùn)達(dá)公司的介紹，運(yùn)達(dá)成立于1972年，前身是浙江風(fēng)力發(fā)電技術(shù)研究所，到今天我們從事風(fēng)電技術(shù)研究已經(jīng)有50年的歷史了，目前我們的主營(yíng)業(yè)務(wù)包括風(fēng)機(jī)的整機(jī)制造、風(fēng)場(chǎng)智慧運(yùn)營(yíng)、儲(chǔ)能、EPC，這個(gè)是我們公司發(fā)展的歷程，大家可以看到從1972年到2001年，我們還是浙江省電力設(shè)計(jì)研究院風(fēng)能研究所，從1972年開始是成功研制了18千瓦的機(jī)組，也實(shí)現(xiàn)了我國(guó)中型風(fēng)力發(fā)電機(jī)組的零突破，1999年自主研發(fā)了250千瓦機(jī)組，也是國(guó)內(nèi)首批投入批量商業(yè)化運(yùn)行的一個(gè)機(jī)組，2001年到2010年轉(zhuǎn)制成為風(fēng)力工程發(fā)電有限公司，2009年凌平和張北基地建設(shè)并投入使用，2001到2019年進(jìn)行了股份制改革，變成了現(xiàn)在的浙江運(yùn)達(dá)風(fēng)電股份有限公司，2019年完成了比較重要的上市的動(dòng)作。

這個(gè)是根據(jù)今年伍德麥肯茲的統(tǒng)計(jì)，在上半年度，新增的國(guó)內(nèi)項(xiàng)目中標(biāo)量在全國(guó)排名第二，國(guó)際+國(guó)內(nèi)中標(biāo)量的總和是全國(guó)排名第三，我們也可以看到這些年運(yùn)達(dá)不管是從新增的裝機(jī)量到市場(chǎng)份額都在穩(wěn)步上升的趨勢(shì)里面。這是我們的戰(zhàn)略布局，國(guó)內(nèi)有五大研發(fā)中心，加上英國(guó)的歐研院，全國(guó)有九大生產(chǎn)基地，這是目前為止海外業(yè)績(jī)的情況，目前在東南亞、中亞、東歐、中東、北非、南美這幾個(gè)區(qū)域都有在開展的業(yè)務(wù)，目前在越南和哈薩克斯坦、塞爾維亞都已經(jīng)有運(yùn)行的項(xiàng)目，截止到今年三季度累計(jì)是有2吉瓦以上的業(yè)績(jī)。

下面我們就切入主題講一下重點(diǎn)的區(qū)域市場(chǎng)情況，這些包括全球新增的裝機(jī)量，前面都已經(jīng)有過詳細(xì)的介紹了，我這里就不再贅述了，主要以五個(gè)重點(diǎn)區(qū)域向大家分享一下我們的看法，這個(gè)里面沒有西歐的區(qū)域，主要也是因?yàn)檫@幾年西歐是大力發(fā)展海上風(fēng)電，運(yùn)達(dá)主營(yíng)業(yè)務(wù)目前是集中在陸上。

首先是東南亞區(qū)域，可以看到潛在的裝機(jī)量還是集中在越南、泰國(guó)、菲律賓、印尼、老撾、緬甸這幾個(gè)國(guó)家，從整體上看，這些國(guó)家人口數(shù)量相對(duì)是比較大，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)比較快，而且各國(guó)都已經(jīng)制定了碳達(dá)峰的目標(biāo)，根據(jù)統(tǒng)計(jì)，這些區(qū)域潛在裝機(jī)量已經(jīng)遠(yuǎn)大于已裝機(jī)量，這都是非常有潛力的地區(qū)。泰國(guó)在今年已經(jīng)頒布了最新的1.5吉瓦的風(fēng)電PPA，主要都是當(dāng)?shù)氐拈_發(fā)商在取得的，根據(jù)泰國(guó)的政策，新能源發(fā)電有限上網(wǎng)不太存在限電的情況，銀行對(duì)于風(fēng)電項(xiàng)目融資是持一個(gè)比較積極的態(tài)度，本地開發(fā)商對(duì)于風(fēng)電項(xiàng)目也很熱衷，同時(shí)泰國(guó)針對(duì)新能源的稅收減免政策也比較到位，包括了免征用于新能源項(xiàng)目設(shè)備的進(jìn)口關(guān)稅和豁免8年企業(yè)所得稅，其實(shí)針對(duì)新能源領(lǐng)域的投資，政府是規(guī)定外資持股不得超過50%，并且當(dāng)?shù)爻止晒敬蠊蓶|需要是泰國(guó)籍，這是一個(gè)限制。

菲律賓今年年初針對(duì)綠色能源投資，政府通過了取消外資持股比例的限制，同樣菲律賓針對(duì)設(shè)備、運(yùn)營(yíng)企業(yè)都有相應(yīng)的稅收減免政策，比如免征用于綠色能源項(xiàng)目使用期限超過10年的設(shè)備和材料進(jìn)口關(guān)稅，包括銷售綠色能源電力免征增值稅，根據(jù)菲律賓國(guó)家可再生能源計(jì)劃，2020-2040展望綠色能源計(jì)劃裝機(jī)風(fēng)能大概能達(dá)到16.8吉瓦，太陽(yáng)能是27.6吉瓦，這個(gè)規(guī)劃增量還是比較可觀的。整體看東南亞這個(gè)區(qū)域整體體量還是比較大，這個(gè)是我們自己的一點(diǎn)觀點(diǎn)，老撾、緬甸、柬埔寨相對(duì)體量小一點(diǎn)，包括它的政策體量消納目前來(lái)講還不是非常明確，所以導(dǎo)致現(xiàn)階段裝機(jī)量比較少。

老撾本國(guó)因?yàn)殡娏ο{的情況比較差，電網(wǎng)容量比較小，主要是售電給周邊的國(guó)家，它跟越南和泰國(guó)也簽訂了售電協(xié)議，風(fēng)電項(xiàng)目的投資商大多來(lái)自于泰國(guó)。印尼主要還是以競(jìng)標(biāo)電價(jià)為主，市場(chǎng)上還是以IPP項(xiàng)目居多，政府對(duì)于新能源政策目前支持也不是非常明確，這一點(diǎn)其實(shí)跟越南和泰國(guó)還不太一樣。

下面是中亞的區(qū)域，中亞主要在看哈薩克斯坦和烏茲別克斯坦兩個(gè)國(guó)家，哈薩克斯坦作為中亞最發(fā)達(dá)的國(guó)家，風(fēng)電規(guī)劃相對(duì)來(lái)講比較穩(wěn)定，未來(lái)5年都會(huì)有一個(gè)每年超過500兆瓦以上風(fēng)電項(xiàng)目的規(guī)劃，包括電網(wǎng)和相應(yīng)政策的完善，市場(chǎng)還是有比較大的潛力。烏茲別克斯坦現(xiàn)在主要是大基地項(xiàng)目，這個(gè)市場(chǎng)也是呈現(xiàn)一個(gè)爆發(fā)的趨勢(shì)，主機(jī)的需求每年都在1兆瓦以上，整個(gè)這個(gè)市場(chǎng)的特點(diǎn)，一個(gè)是風(fēng)資源條件比較好，再一個(gè)是政府也都在大力支持，有相關(guān)的發(fā)展規(guī)劃，從消納的角度講，大工業(yè)業(yè)主自備電廠的需求也比較旺盛，其實(shí)電價(jià)是每年逐漸在往下走的，政府IPP項(xiàng)目和溢價(jià)項(xiàng)目是并存的情況，由于電價(jià)是逐年走低的，可能業(yè)主對(duì)建設(shè)成本的敏感度也在不斷的上升，目前IPP成本已經(jīng)降到了900美金每千瓦以下。

下面是東歐市場(chǎng)整體的情況，東歐這個(gè)區(qū)域我們看的比較多是塞爾維亞、羅馬尼亞、保加利亞、克羅地亞，整體情況分為以下幾個(gè)特點(diǎn)，一個(gè)是開發(fā)周期相對(duì)比較長(zhǎng)，大概都在一年半以上至少，如果項(xiàng)目單體容量比較小，比如10兆瓦以下，可能相對(duì)來(lái)說(shuō)政府審批的程序流程會(huì)快一些，耗時(shí)會(huì)比較短一點(diǎn)，主要在地方政府層面去審批即可，10兆瓦以上的項(xiàng)目審批的耗時(shí)依然還是在比較長(zhǎng)的過程里面，這個(gè)區(qū)域的主要特點(diǎn)是，周邊的電網(wǎng)接入設(shè)施不是很完善，舊電網(wǎng)已經(jīng)飽和老化，需要改造的工作比較多，所以在這個(gè)里面需要投資商去建設(shè)輸電線路的動(dòng)作也是比較必要的，從項(xiàng)目開發(fā)完成到建設(shè)動(dòng)工，待動(dòng)工有一個(gè)項(xiàng)目列表，也是排隊(duì)審批，耗時(shí)比較長(zhǎng)，項(xiàng)目列表里面累積了很多開發(fā)完成，有個(gè)三四年都沒有動(dòng)工的項(xiàng)目，這個(gè)情況都是比較常見的。

市場(chǎng)里面多年前已經(jīng)開發(fā)完的項(xiàng)目比較多，機(jī)組類型基本都是小機(jī)組，3兆瓦或者3兆瓦以下的平臺(tái)機(jī)組，部分項(xiàng)目風(fēng)機(jī)更新許可已經(jīng)過期，更新許可的時(shí)間流程比較長(zhǎng)，在這個(gè)市場(chǎng)里面歐洲銀行對(duì)于風(fēng)機(jī)的可融資性條件要求會(huì)比較高，包括認(rèn)證、業(yè)績(jī)、技術(shù)路線，盡調(diào)環(huán)評(píng)周期都是相對(duì)比較長(zhǎng)，而且這個(gè)市場(chǎng)之前對(duì)于中資的風(fēng)機(jī)認(rèn)可度并不是非常高，所以有的時(shí)候會(huì)出現(xiàn)中資的業(yè)主投資人在這個(gè)市場(chǎng)采用中資風(fēng)機(jī)的時(shí)候還需要自己去帶資，就是從國(guó)內(nèi)引進(jìn)融資的情況。

目前受俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)的影響、能源短缺，電價(jià)目前還是維持在比較高的位置，但是當(dāng)?shù)爻墒斓捻?xiàng)目路條溢價(jià)也比較高，從風(fēng)險(xiǎn)的角度看，國(guó)家的政治穩(wěn)定性，歐盟和非歐盟國(guó)家，包括波蘭在內(nèi)，可能對(duì)于中國(guó)的態(tài)度相對(duì)會(huì)不太一樣，所以這個(gè)政策支持的力度也不太一樣。

下面是中東、北非區(qū)域，我們還是根據(jù)GWEC的報(bào)告，去年中東、北非區(qū)域全球陸上新增機(jī)組跟2021年相比是有一個(gè)明顯的回落，主要還是南非當(dāng)?shù)氐诹喤馁u之后沒有售標(biāo)的情況，這個(gè)情況會(huì)在2023年逐步的改善，目前中東國(guó)家在能源戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的過程中也是在大力的發(fā)展綠氫、綠氨項(xiàng)目，這個(gè)也會(huì)帶動(dòng)配套新能源項(xiàng)目、風(fēng)電急劇的增加。從投資角度看，中東地區(qū)大部分還是以政府公開招標(biāo)、IPP項(xiàng)目投電價(jià)為主，這些年中標(biāo)電價(jià)是在持續(xù)走低的過程里面，低電價(jià)、低收益率、高風(fēng)險(xiǎn)的項(xiàng)目情況可能對(duì)于中資企業(yè)來(lái)說(shuō)，相對(duì)的融資成本比較高，對(duì)于IRR預(yù)期也比較高，其實(shí)是有參股的可能性，但是對(duì)于中資來(lái)說(shuō)參與的難度會(huì)比較大，目前我們看尚有參股合作的機(jī)會(huì)是在土耳其。

最后就是南美，南美我們也可以看到目前主要新能源的增量還是集中在巴西、智利地區(qū)，根據(jù)GWEC的數(shù)據(jù)，南美區(qū)域5年內(nèi)新增的裝機(jī)量也會(huì)保持年均6%的增速，其中2.65吉瓦的增量是集中在陸上風(fēng)電，其中巴西和智利、哥倫比亞總體占比在78%左右，拉美我們認(rèn)為目前風(fēng)電市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿κ潜容^巨大的，按照體量、環(huán)境、政策、支持條件，目前國(guó)別還是以巴西、智利為主，未來(lái)這兩個(gè)國(guó)家綠色制氫技術(shù)也是他們能源轉(zhuǎn)型的一個(gè)重要的戰(zhàn)略目標(biāo)。從整體的市場(chǎng)環(huán)境上來(lái)看，他們的政策相對(duì)是比較清晰的，規(guī)劃也比較明確，拉美地區(qū)屬于新興的風(fēng)電市場(chǎng)，多個(gè)國(guó)家也頒布了比較新的法律法規(guī)，制定了遠(yuǎn)期新的項(xiàng)目規(guī)劃，在國(guó)家層面上來(lái)說(shuō)，目前我們國(guó)家跟拉美外交關(guān)系相對(duì)來(lái)說(shuō)比較好，尤其是今年上半年巴西的總統(tǒng)對(duì)華訪問，兩國(guó)也必將合作提升到新的高度，會(huì)給中資企業(yè)在巴西的投資打開新的局面或者帶來(lái)更多新的機(jī)會(huì)。

這就是我的匯報(bào)，也歡迎各位同仁、前輩會(huì)后再多交流，也希望今后在國(guó)際業(yè)務(wù)開展過程中獲取更多的經(jīng)驗(yàn)，有更多的內(nèi)容來(lái)跟大家分享，感謝各位。

（根據(jù)演講速記整理，未經(jīng)演講人審核）